arالتحليل اليومي 11/11/2025
أهم العناوين
الدولار الأمريكي يستقر حول مستوى 99.6 مع ترقّب المستثمرين لنتائج تصويت الكونغرس على إنهاء الإغلاق الحكومي.
الذهب يسجل أعلى مستوى في ثلاثة أسابيع عند 4,130 دولارًا بدعم من رهانات خفض الفائدة وتراجع الثقة الاقتصادية في الولايات المتحدة.
النفط يتحرك في نطاق ضيق بانتظار تقارير أوبك ووكالة الطاقة الدولية وسط مخاوف من فائض في المعروض العالمي.
البيتكوين يحاول التعافي فوق 105,500 دولار مع تحسن طفيف في معنويات السوق الرقمية.
التقارير الفنية الذكية
طريقة العمل
يتم اقتراح سيناريو مرجّح لليوم، واحتمال تحقق هذا السيناريو بحسب التحليل الفني قد يكون بين 60% و75%.
في حال فشل السيناريو الأول، هنا يصبح احتمال تحقق السيناريو الثاني بنسب تأكد بين 60% و75%.
يفشل السيناريو الأول عند وصول السعر إلى مستوى شرط السيناريو البديل، ومباشرة يتم تفعيل السيناريو البديل وإلغاء التوقع من السيناريو الأول.
هذه التقارير لا تعتبر بديل لقرار المتداول، بل هي أداة مساعدة للمتابع في اتخاذ قراراته الخاصة، كمرجع مبني على أصل التحليل الفني الكلاسيكي.
الذهب GOLD
الاتجاه العام: صاعد قوي
الفاصل الزمني: 30 دقيقة
السعر الحالي: 4,137
السيناريو الأول: بيع بكسر 4,119 مع أهداف 4,105 ثم 4,088
السيناريو البديل: شراء باختراق 4,146 مع أهداف 4,157 ثم 4,172
التعليق: الذهب يواصل الاتجاه الصاعد بعد موجة ارتفاع قوية من مستويات 4,080، مع مقاومة حالية عند 4,146. اختراقها يعزز المسار الإيجابي نحو 4,170، أما الكسر دون 4,119 فيفتح المجال لتصحيح محدود.
النفط الخام CRUDE OIL
الاتجاه العام: عرضي مائل للهبوط
الفاصل الزمني: 30 دقيقة
السعر الحالي: 59.82
السيناريو الأول: بيع بكسر 59.28 مع أهداف 58.92 ثم 58.49
السيناريو البديل: شراء باختراق 60.18 مع أهداف 60.54 ثم 60.89
التعليق: النفط يختبر حالياً منطقة مقاومة عند 60 دولار، والفشل في تجاوزها قد يعيد الضغوط البيعية، بينما اختراقها يفتح المجال لاستهداف 60.80 مجدداً.
زوج اليورو دولار EURUSD
الاتجاه العام: عرضي
الفاصل الزمني: 30 دقيقة
السعر الحالي: 1.1560
السيناريو الأول: بيع بكسر 1.1550 مع أهداف 1.1517 ثم 1.1496
السيناريو البديل: شراء باختراق 1.1576 مع أهداف 1.1602 ثم 1.1623
التعليق: اليورو يتحرك قرب مستوى 1.1560 وسط ضعف الزخم، والميل العرضي يسيطر حالياً، بانتظار اختراق واضح لتحديد الاتجاه القادم.
زوج الباوند مقابل الدولار الامريكي GBPUSD
الاتجاه العام: عرضي مائل للصعود
الفاصل الزمني: 30 دقيقة
السعر الحالي: 1.3168
السيناريو الأول: بيع بكسر 1.3152 مع أهداف 1.3132 ثم 1.3113
السيناريو البديل: شراء باختراق 1.3181 مع أهداف 1.3199 ثم 1.3219
التعليق: الباوند يتداول بين دعم 1.3150 ومقاومة 1.3180، واختراق الأخيرة قد يدفعه نحو 1.3200، في حين أن الكسر دون 1.3150 قد يعيد اختبار مناطق الدعم السفلى.
مؤشر ناسداك NAS100
الاتجاه العام: عرضي
الفاصل الزمني: 30 دقيقة
السعر الحالي: 25,686
السيناريو الأول: بيع بكسر 25,615 مع أهداف 25,510 ثم 25,402
السيناريو البديل: شراء باختراق 25,772 مع أهداف 25,891 ثم 25,999
التعليق: مؤشر ناسداك يتذبذب بين نطاق ضيق بعد موجة صعود قصيرة، والثبات دون 25,770 يبقي النظرة الحذرة قائمة، بينما اختراقها قد يعيد الزخم الصاعد نحو 26,000.
البيانات الاقتصادية
(بتوقيت السعودية GMT +3)
لا توجد أحداث اقتصادية مهمة مجدولة اليوم.
التحليل الأساسي
استقر مؤشر الدولار الأمريكي حول مستوى 99.6 يوم الثلاثاء، ليستمر في التحرك الجانبي لليوم الثالث على التوالي، بينما تترقب الأسواق التطورات السياسية في واشنطن مع اقتراب التوصل إلى اتفاق رسمي لإنهاء الإغلاق الحكومي الأمريكي الذي دخل يومه الأربعين — وهو الأطول في تاريخ البلاد.
أعلن مجلس الشيوخ الأمريكي عن تمرير مشروع قانون لإعادة فتح الحكومة الفيدرالية بعد حصوله على 60 صوتًا مؤيدًا، بينما صرّح رئيس مجلس النواب مايك جونسون بأن المجلس قد يصوت على المشروع يوم الأربعاء تمهيدًا لإرساله إلى الرئيس دونالد ترامب للتوقيع النهائي عليه.
هذا التقدّم في المفاوضات ساهم في تهدئة الأسواق المالية، لكنه لم يمنح الدولار زخمًا صعوديًا جديدًا، خاصة في ظل ضعف البيانات الاقتصادية الأخيرة التي أعادت إحياء التوقعات بخفض أسعار الفائدة من قبل الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي الشهر المقبل.
فقد أظهرت بيانات الأسبوع الماضي أن الاقتصاد الأمريكي خسر وظائف في أكتوبر/تشرين الأول، لا سيما في قطاعي الحكومة والتجزئة، في حين انخفضت ثقة المستهلكين إلى أدنى مستوياتها منذ ثلاث سنوات ونصف في أوائل نوفمبر.
هذه المؤشرات عززت القناعة لدى المستثمرين بأن الاقتصاد بدأ يتباطأ بوضوح نتيجة الإغلاق الحكومي الطويل وارتفاع تكاليف المعيشة.
وتُظهر الأسواق الآن احتمالات بنحو 64% لخفض أسعار الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس في ديسمبر/كانون الأول، بينما دعا ستيفن ميران، محافظ الاحتياطي الفيدرالي، إلى خفض أكبر بمقدار نصف نقطة مئوية، مبررًا ذلك بـ انخفاض التضخم وارتفاع البطالة.
الذهب
واصل الذهب ارتفاعه يوم الثلاثاء ليصل إلى 4,130 دولارًا للأوقية (الأونصة)، وهو أعلى مستوى في ثلاثة أسابيع، مدعومًا بتزايد الرهانات على السياسة النقدية التيسيرية للفيدرالي الأمريكي.
كما استفاد المعدن النفيس من تراجع عوائد السندات الأمريكية وضعف الدولار النسبي، إلى جانب المخاوف الاقتصادية المستمرة المرتبطة بالإغلاق الحكومي وتأثيره على النمو الاقتصادي في الربع الرابع.
وأضاف تقرير من بنك “جيه بي مورغان الخاص” زخمًا إيجابيًا للأسواق، بعد أن توقع أن يتجاوز الذهب 5,000 دولار للأوقية خلال عام 2026، مدفوعًا بزيادة كبيرة في مشتريات البنوك المركزية، خصوصًا من الأسواق الناشئة في آسيا والشرق الأوسط.
ويرى المحللون أن منطقة 4,100 – 4,150 دولارًا تمثل منطقة مقاومة مهمة، وإذا تم اختراقها بثبات، فقد يمتد الارتفاع نحو 4,200 دولار خلال الأيام القادمة، خاصة إذا صدرت تصريحات جديدة من الفيدرالي تدعم خفض الفائدة بقوة.
النفط
استقرت أسعار النفط الخام يوم الثلاثاء مع تداول خام برنت عند 63 دولارًا للبرميل وغرب تكساس الوسيط قرب 60 دولارًا، في ظل هدوء التعاملات قبيل صدور تقريري أوبك ووكالة الطاقة الدولية يومي الأربعاء والخميس.
تعاني الأسعار من ضغوط مستمرة نتيجة التوقعات بأن العرض العالمي سيتجاوز الطلب في نهاية العام، حيث خففت أوبك+ قيود الإنتاج تدريجيًا، بينما زاد الإنتاج الأمريكي من النفط الصخري إلى مستويات غير مسبوقة.
وفي الجانب الجيوسياسي، أعلنت شركة لوك أويل الروسية حالة القوة القاهرة على شحنات النفط من حقل غرب القرنة 2 في العراق، بسبب العقوبات الأمريكية التي تستهدف الشركات النفطية الروسية الكبرى.
كما أشار الرئيس الأمريكي دونالد ترامب إلى أن بلاده اقتربت من التوصل إلى اتفاق تجاري مع الهند، بعد أن قلصت نيودلهي مشترياتها من النفط الروسي — وهي خطوة يُتوقع أن تعزز العلاقات الاقتصادية بين البلدين وتعيد التوازن إلى خريطة تجارة الطاقة في آسيا.
ويرى المحللون أن الأسعار ستظل محصورة في نطاق ضيق بين 59 و64 دولارًا للبرميل حتى تتضح توقعات الطلب العالمي للربع الأول من 2026.
البيتكوين
يحاول البيتكوين التعافي تدريجيًا فوق 105,500 دولار أمريكي يوم الثلاثاء، بعد أسبوع من التحركات الضعيفة.
ويرى بعض المحللين أن اختراق المقاومة عند 107,000 دولار قد يفتح المجال لارتفاع جديد نحو 110,000 دولار، بينما أي فشل في تجاوز هذا المستوى قد يُعيد السعر إلى منطقة 102,000 دولار.
ويستمد السوق الرقمي بعض الدعم من تحسن شهية المخاطرة العامة، لكن ضعف السيولة العالمية واستمرار حذر المستثمرين المؤسسيين يمنع انطلاقة قوية في الوقت الحالي.
إخلاء المسؤولية عن المخاطر
Any information/articles/materials/content provided by WRPRO or displayed on its website is intended to be used solely for educational purposes only and does not constitute investment advice or a consultation on how the client should trade.
Although WRPRO has taken care to ensure that the content of such information is accurate, - it cannot be held responsible for any omission/error/miscalculation and cannot guarantee the accuracy of any material or any information contained herein.
Therefore, any reliance you place on such material is strictly at your own risk. Please note that the responsibility for using or relying on such material rests with the client and WRPRO accepts no liability for any loss or damage, including without limitation, any loss of profit which may arise directly or indirectly from the use of or reliance on such information.
تحذير من المخاطر: الفروقات على مخاطر كبيرة على رأس المال المستثمر. يرجى قراءة والتأكد من فهمك الكامل لسياسة الكشف عن المخاطر.
You should make sure that, depending on your country of residence, you are allowed to trade with WRPRO products. Please ensure that you are familiar with the company’s risk disclosure.
