arالتحليل اليومي 16/10/2025
أهم العناوين
الدولار يهبط إلى ما دون 98.5 نقطة للجلسة الثالثة على التوالي وسط تصاعد التوترات التجارية واستمرار الإغلاق الحكومي.
الذهب يسجل مستوى قياسيًا جديدًا عند 4220 دولارًا للأوقية مدعومًا بتزايد توقعات خفض الفائدة الأميركية.
النفط يرتفع بعد تعهد الهند بوقف وارداتها من النفط الروسي رغم ضغوط فائض المعروض العالمي.
البيتكوين يكافح للبقاء فوق 114,000 دولار وسط ضعف السيولة ومخاوف من تصحيح أوسع.
التقارير الفنية الذكية
طريقة العمل
يتم اقتراح سيناريو مرجّح لليوم، واحتمال تحقق هذا السيناريو بحسب التحليل الفني قد يكون بين 60% و75%.
في حال فشل السيناريو الأول، هنا يصبح احتمال تحقق السيناريو الثاني بنسب تأكد بين 60% و75%.
يفشل السيناريو الأول عند وصول السعر إلى مستوى شرط السيناريو البديل، ومباشرة يتم تفعيل السيناريو البديل وإلغاء التوقع من السيناريو الأول.
هذه التقارير لا تعتبر بديل لقرار المتداول، بل هي أداة مساعدة للمتابع في اتخاذ قراراته الخاصة، كمرجع مبني على أصل التحليل الفني الكلاسيكي.
الذهب GOLD
الاتجاه العام: صاعد ضمن قناة سعرية إيجابية
الفاصل الزمني: نصف ساعة (30 دقيقة)
السعر الحالي: 4,233
السيناريو الأول: شراء الذهب باختراق والثبات أعلى 4,236 مع استهداف 4,245 ثم 4,253
السيناريو البديل: بيع الذهب بكسر والثبات أسفل 4,221 مع استهداف 4,211 ثم 4,202
التعليق: الذهب استعاد زخمه الصاعد بعد حركة تصحيحية محدودة نحو 4,211، والارتداد القوي من هذه المنطقة يؤكد استمرار القوة الشرائية. الثبات فوق 4,221 يبقي الاتجاه العام إيجابياً نحو مستويات عليا جديدة.
النفط الخام CRUDE OIL
الاتجاه العام: عرضي مائل للصعود
الفاصل الزمني: نصف ساعة (30 دقيقة)
السعر الحالي: 58.37
السيناريو الأول: شراء النفط باختراق والثبات أعلى 58.70 مع استهداف 59.06 ثم 59.40
السيناريو البديل: بيع النفط بكسر والثبات أسفل 57.79 مع استهداف 57.44 ثم 57.00
التعليق: النفط يتحرك بتذبذب جانبي واضح، لكن الثبات فوق المتوسطات المتحركة القصيرة يعطي أفضلية طفيفة للسيناريو الصاعد، خصوصاً إذا تم اختراق مستوى 58.70 بإغلاق واضح.
زوج اليورو دولار EURUSD
الاتجاه العام: إيجابي رغم التصحيح الحالي
الفاصل الزمني: نصف ساعة (30 دقيقة)
السعر الحالي: 1.1648
السيناريو الأول: شراء اليورو باختراق والثبات أعلى 1.1678 مع استهداف 1.1704 ثم 1.1725
السيناريو البديل: بيع اليورو بكسر والثبات أسفل 1.1630 مع استهداف 1.1618 ثم 1.1600
التعليق: الزوج يشهد تصحيحاً بعد موجة صعود قوية، إلا أن البنية الفنية لا تزال داعمة للارتفاع ما دام السعر فوق 1.1628. تجاوز 1.1678 قد يعيد الزخم الصاعد بقوة نحو قمم جديدة.
زوج الباوند مقابل الدولار الامريكي GBPUSD
الاتجاه العام: صاعد مع بداية تصحيح بسيط
الفاصل الزمني: نصف ساعة (30 دقيقة)
السعر الحالي: 1.3413
السيناريو الأول: شراء الباوند باختراق والثبات أعلى 1.3427 مع استهداف 1.3445 ثم 1.3464
السيناريو البديل: بيع الباوند بكسر والثبات أسفل 1.3398 مع استهداف 1.3378 ثم 1.3360
التعليق: الزوج يسير في اتجاه صاعد على المدى القصير، لكن التشبّع الشرائي الحالي يدعم احتمالية تصحيح محدود قبل استئناف الصعود. الثبات فوق 1.3398 مهم للحفاظ على الهيكل الإيجابي.
مؤشر ناسداك NAS100
الاتجاه العام: صاعد بعد اختراق مقاومات قوية
الفاصل الزمني: نصف ساعة (30 دقيقة)
السعر الحالي: 25,010
السيناريو الأول: شراء ناسداك باختراق والثبات أعلى 25,083 مع استهداف 25,203 ثم 25,310
السيناريو البديل: بيع ناسداك بكسر والثبات أسفل 24,914 مع استهداف 24,822 ثم 24,713
التعليق: المؤشر حقق اختراقاً واضحاً فوق المتوسط المتحرك 200، مما يعزز من النظرة الإيجابية نحو مزيد من الارتفاعات، بينما كسر مستوى 24,914 سيشير إلى بداية تصحيح قصير المدى.
البيانات الاقتصادية
(بتوقيت السعودية GMT +3)
من بريطانيا: الناتج الإجمالي المحلي (شهريًا) – الساعة 09:00
من الولايات المتحدة: مؤشر فيلادلفيا للصناعات التحويلية – الساعة 15:30
من الولايات المتحدة: مخزون النفط الخام – الساعة 19:00
من كندا: خطاب محافظ بنك كندا ماكلم – الساعة 20:30
من الولايات المتحدة: الميزانية العمومية للفيدرالي الأمريكي – الساعة 23:30
التحليل الأساسي
واصل الدولار الأميركي انخفاضه إلى ما دون 98.5 نقطة يوم الخميس، مسجلاً ثالث تراجع متتالٍ بفعل تزايد التوترات التجارية بين الولايات المتحدة والصين، واستمرار الإغلاق الحكومي الأميركي للأسبوع الثالث، إلى جانب التوقعات المتزايدة بخفض الفائدة الفيدرالية مرتين إضافيتين هذا العام.
جاء الضغط الأكبر بعد تصريحات جيروم باول الأخيرة التي شدد فيها على أن “تباطؤ سوق العمل أصبح واقعًا ملموسًا”، مما عزز رهانات الأسواق على خفض الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس في أكتوبر واحتمال خفض آخر مماثل في ديسمبر، بل وتوقعت بعض المؤسسات المالية ما يصل إلى ثلاثة تخفيضات إضافية في 2026 إذا استمر ضعف التوظيف والنشاط الصناعي.
في المقابل، تصاعدت الاحتكاكات التجارية مجددًا بعد أن اتهمت واشنطن الصين بتوسيع قيودها على صادرات المعادن الأرضية النادرة، معتبرة ذلك تهديدًا مباشرًا لسلاسل التوريد العالمية. وردّ وزير الخزانة سكوت بيسنت بأن الولايات المتحدة قد تفرض رسوماً على واردات النفط الروسي القادمة عبر الصين إذا تم التوصل إلى اتفاق تنسيقي مع الاتحاد الأوروبي، في خطوة تهدف إلى تقويض عائدات موسكو.
ورغم اللهجة المتشددة، لمح بيسنت إلى إمكانية تمديد الهدنة التجارية لثلاثة أشهر إضافية إذا علقت بكين خططها التصديرية الجديدة، مما خفف قليلاً من قلق الأسواق.
أما الإغلاق الحكومي الأميركي، فقد بدأ يؤثر بوضوح في أداء الاقتصاد، حيث تأخرت إصدارات بيانات رئيسية مثل التضخم ومؤشرات الوظائف، مما جعل قرارات الفيدرالي القادمة تعتمد على “إشارات غير مباشرة” مثل تقارير الأرباح الخاصة بالقطاع المصرفي والإنفاق الاستهلاكي.
على صعيد المعادن الثمينة، واصل الذهب صعوده التاريخي فوق 4220 دولارًا للأوقية، مستفيدًا من ضعف الدولار، وتزايد عمليات التحوط ضد المخاطر السياسية والاقتصادية، وارتفاع توقعات التيسير النقدي العالمي. كما ساهمت الطلب القوي من البنوك المركزية والمستثمرين المؤسسيين في دعم الاتجاه الصعودي القوي للمعدن النفيس.
في المقابل، تعافت أسعار النفط مع ارتفاع خام غرب تكساس إلى 59 دولارًا وبرنت إلى 62 دولارًا، بعدما أعلن الرئيس الأميركي ترامب أن رئيس الوزراء الهندي ناريندرا مودي تعهد بوقف واردات النفط الروسي تدريجيًا. هذه الخطوة أعادت بعض التفاؤل للأسواق بعد تحذير وكالة الطاقة الدولية من فائض معروض قد يصل إلى 4 ملايين برميل يوميًا في 2026. ومع ذلك، لا تزال المخزونات الأميركية المرتفعة (7.4 مليون برميل) تمثل عاملاً ضاغطًا على الأسعار في الأجل القصير.
أما البيتكوين، فقد فشل في تحقيق زخم صعودي إضافي ليستقر قرب 113,500 دولار، وسط مخاوف من كسر مستوى الدعم 110,000 دولار إذا استمر عزوف المستثمرين عن الأصول عالية المخاطر في ظل حالة عدم اليقين الكلي.
إخلاء المسؤولية عن المخاطر
Any information/articles/materials/content provided by WRPRO or displayed on its website is intended to be used solely for educational purposes only and does not constitute investment advice or a consultation on how the client should trade.
Although WRPRO has taken care to ensure that the content of such information is accurate, - it cannot be held responsible for any omission/error/miscalculation and cannot guarantee the accuracy of any material or any information contained herein.
Therefore, any reliance you place on such material is strictly at your own risk. Please note that the responsibility for using or relying on such material rests with the client and WRPRO accepts no liability for any loss or damage, including without limitation, any loss of profit which may arise directly or indirectly from the use of or reliance on such information.
تحذير من المخاطر: الفروقات على مخاطر كبيرة على رأس المال المستثمر. يرجى قراءة والتأكد من فهمك الكامل لسياسة الكشف عن المخاطر.
You should make sure that, depending on your country of residence, you are allowed to trade with WRPRO products. Please ensure that you are familiar with the company’s risk disclosure.
