arالتحليل اليومي 26/12/2025
أهم العناوين
الدولار الأمريكي يستقر قرب أدنى مستوياته منذ أوائل أكتوبر مع استمرار رهانات خفض الفائدة.
الذهب يحافظ على تداوله قرب قمم تاريخية مدعومًا بتصاعد المخاطر الجيوسياسية.
النفط يتجه لتحقيق أفضل أداء أسبوعي منذ أكتوبر بدعم التوترات العالمية.
البيتكوين يواجه صعوبة في الثبات أعلى 90 ألف دولار وسط مخاوف من دورة هبوطية محتملة.
التقارير الفنية الذكية
طريقة العمل
يتم اقتراح سيناريو مرجّح لليوم، واحتمال تحقق هذا السيناريو بحسب التحليل الفني قد يكون بين 60% و75%.
في حال فشل السيناريو الأول، هنا يصبح احتمال تحقق السيناريو الثاني بنسب تأكد بين 60% و75%.
يفشل السيناريو الأول عند وصول السعر إلى مستوى شرط السيناريو البديل، ومباشرة يتم تفعيل السيناريو البديل وإلغاء التوقع من السيناريو الأول.
هذه التقارير لا تعتبر بديل لقرار المتداول، بل هي أداة مساعدة للمتابع في اتخاذ قراراته الخاصة، كمرجع مبني على أصل التحليل الفني الكلاسيكي.
الذهب GOLD
الاتجاه: صاعد داخل قناة
الفاصل الزمني: 30 دقيقة
السعر الحالي: 4,513.33
السيناريو الأول: شراء عند اختراق 4,525.73
الأهداف: 4,537.19 ثم 4,552.30
السيناريو البديل: بيع بكسر 4,498.86
الأهداف: 4,484.47 ثم 4,467.88
ملاحظة: الذهب مستقر أعلى دعم القناة، وأي هبوط يبقى تصحيحي ما لم يُكسر 4,484.
النفط الخام CRUDE OIL
الاتجاه: صاعد
الفاصل الزمني: 30 دقيقة
السعر الحالي: 58.417
السيناريو الأول: شراء عند اختراق 58.554
الأهداف: 58.913 ثم 59.261
السيناريو البديل: بيع بكسر 58.055
الأهداف: 57.696 ثم 57.265
ملاحظة: النفط يحترم المتوسطات، والحركة الحالية تجميع قبل استكمال الاتجاه.
زوج اليورو دولار EURUSD
الاتجاه: صاعد مع تصحيح
الفاصل الزمني: 30 دقيقة
السعر الحالي: 1.17737
السيناريو الأول: شراء عند اختراق 1.17840
الأهداف: 1.18182 ثم 1.18389
السيناريو البديل: بيع بكسر 1.17651
الأهداف: 1.17476 ثم 1.17275
ملاحظة: التصحيح مستمر داخل الاتجاه الصاعد، والحذر من كسر 1.176 لأنه قد يوسع الهبوط.
زوج الباوند مقابل الدولار الامريكي GBPUSD
الاتجاه: صاعد ضعيف (تصحيح)
الفاصل الزمني: 30 دقيقة
السعر الحالي: 1.34862
السيناريو الأول: شراء عند اختراق 1.35081
الأهداف: 1.35257 ثم 1.35456
السيناريو البديل: بيع بكسر 1.34790
الأهداف: 1.34591 ثم 1.34401
ملاحظة: الزوج كسر متوسطات قصيرة، لكن الاتجاه العام ما زال صاعد طالما السعر أعلى 1.344.
مؤشر ناسداك NAS100
الاتجاه: صاعد
الفاصل الزمني: 30 دقيقة
السعر الحالي: 25,867.75
السيناريو الأول: شراء عند اختراق 25,954.00
الأهداف: 26,073.50 ثم 26,181.00
السيناريو البديل: بيع بكسر 25,819.88
الأهداف: 25,798.55 ثم 25,692.25
ملاحظة: المؤشر دخل حركة تصحيح خفيفة بعد صعود قوي، والاتجاه يبقى إيجابيًا أعلى 25,798.
البيانات الاقتصادية
(بتوقيت السعودية GMT +3)
لا توجد بيانات اقتصادية هامة تصدر هذا اليوم بسبب عطلة نهاية العام.
التحليل الأساسي
استقر الدولار الأمريكي عند 97.9 يوم الجمعة، محافظًا على تداوله قرب أدنى مستوى له منذ أوائل أكتوبر، في ظل استمرار قناعة الأسواق بأن مجلس الاحتياطي الفيدرالي يتجه نحو مزيد من تخفيضات أسعار الفائدة خلال العام المقبل.
وعلى الرغم من صدور بيانات قوية للناتج المحلي الإجمالي في وقت سابق من الأسبوع، إلا أنها لم تُحدث أي تغيير جوهري في تسعير الأسواق، حيث لا يزال المستثمرون يتوقعون:
خفضين لسعر الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس في عام 2026
مقابل رؤية أكثر تحفظًا من بعض مسؤولي الاحتياطي الفيدرالي الذين يرجحون خفضًا واحدًا فقطويُضاف إلى الضغوط على الدولار:
الأداء القوي للمعادن النفيسة كملاذ آمن
تراجع شهية المخاطرة في ظل تصاعد التوترات الجيوسياسية
ضعف موسمي تقليدي للعملة الأمريكية في نهاية العام
حتى الآن في عام 2025، انخفض الدولار بنحو 9.7%، وهو في طريقه لتسجيل أضعف أداء سنوي له منذ عام 2017، في عام اتسم بتقلبات سياسية، وتصاعد النزاعات الجيوسياسية، واستمرار الجدل حول استقلالية الاحتياطي الفيدرالي.
الذهب
ارتفعت أسعار الذهب إلى حوالي 4510 دولارات للأونصة يوم الجمعة، مقتربة من أعلى مستوى تاريخي لها فوق 4525 دولارًا الذي تم تسجيله في وقت سابق من الأسبوع.
ويأتي هذا الأداء القوي مدعومًا بعدة عوامل رئيسية:
تصاعد التوترات الجيوسياسية، خصوصًا المتعلقة بفنزويلا وروسيا وأوكرانيا
استمرار الرهانات على خفض أسعار الفائدة الأمريكية
عمليات شراء قوية ومتواصلة من قبل البنوك المركزية
تدفقات ثابتة إلى صناديق الاستثمار المتداولة المدعومة بالذهب
وبذلك تكون المعادن النفيسة قد ارتفعت بأكثر من 70% منذ بداية العام، مسجلة أقوى مكاسب سنوية لها منذ عام 1979، في انعكاس واضح لتحول المستثمرين نحو الأصول الآمنة.
النفط
يتجه النفط نحو تسجيل أفضل أداء أسبوعي له منذ أكتوبر، حيث:
يتداول خام برنت قرب 62 دولارًا للبرميل
ويتداول خام غرب تكساس قرب 58 دولارًا للبرميل
وجاء الدعم الرئيسي للأسعار من:
تشديد الحصار البحري الأمريكي على فنزويلا، مع مصادرة ناقلات نفط ضمن سياسة ضغط متصاعدة
استمرار الهجمات المتبادلة بين روسيا وأوكرانيا على البنية التحتية للطاقة، حيث استهدفت كييف مصفاة نوفوشاختينسك الروسية، وهي مورد مهم للديزل ووقود الطائرات
إعلان الولايات المتحدة تنفيذ غارة جوية ضد تنظيم داعش في نيجيريا، العضو في منظمة أوبك، ما زاد من علاوة المخاطر الجيوسياسيةورغم هذه العوامل الداعمة، لا تزال مخاوف فائض المعروض العالمي تحد من مكاسب النفط، خاصة مع توقعات بزيادة الإنتاج من أوبك+ ومن خارجها خلال العام المقبل.
حتى الآن هذا الأسبوع، ارتفع النفط بأكثر من 3%، لكنه لا يزال متجهًا لتسجيل خسارة سنوية ملحوظة.
البيتكوين
يواصل البيتكوين معاناته في الحفاظ على التداول فوق مستوى 90 ألف دولار، مع تزايد الحديث في الأسواق عن احتمال دخول دورة هبوطية جديدة.
وأشار المحلل علي مارتينيز إلى تشابه بين السلوك السعري الحالي ودورات سابقة شهدت:
فشل السعر في استعادة مستويات نفسية رئيسية
دخول السوق في مراحل تصحيح ممتدة
في الوقت الحالي، تبقى الصورة الفنية للبيتكوين حذرة، حيث قد يؤدي أي كسر واضح لمناطق الدعم القريبة إلى زيادة الضغوط البيعية خلال الفترة المقبلة.
إخلاء المسؤولية عن المخاطر
Any information/articles/materials/content provided by WRPRO or displayed on its website is intended to be used solely for educational purposes only and does not constitute investment advice or a consultation on how the client should trade.
Although WRPRO has taken care to ensure that the content of such information is accurate, - it cannot be held responsible for any omission/error/miscalculation and cannot guarantee the accuracy of any material or any information contained herein.
Therefore, any reliance you place on such material is strictly at your own risk. Please note that the responsibility for using or relying on such material rests with the client and WRPRO accepts no liability for any loss or damage, including without limitation, any loss of profit which may arise directly or indirectly from the use of or reliance on such information.
تحذير من المخاطر: الفروقات على مخاطر كبيرة على رأس المال المستثمر. يرجى قراءة والتأكد من فهمك الكامل لسياسة الكشف عن المخاطر.
You should make sure that, depending on your country of residence, you are allowed to trade with WRPRO products. Please ensure that you are familiar with the company’s risk disclosure.
