arالتحليل اليومي 29/12/2025
أهم العناوين
الدولار الأمريكي يواصل التداول قرب أدنى مستوياته منذ أوائل أكتوبر مع ضعف السيولة بسبب العطلات.
الذهب يتراجع بشكل طفيف بعد تسجيل قمم تاريخية، وسط عمليات جني أرباح محدودة.
النفط يرتفع بدعم توقعات الطلب الصيني، رغم بقائه على مسار خسارة سنوية كبيرة.
البيتكوين يجد دعماً أعلى 88 ألف دولار ويحاول استعادة مستوى 90 ألف دولار.
التقارير الفنية الذكية
طريقة العمل
يتم اقتراح سيناريو مرجّح لليوم، واحتمال تحقق هذا السيناريو بحسب التحليل الفني قد يكون بين 60% و75%.
في حال فشل السيناريو الأول، هنا يصبح احتمال تحقق السيناريو الثاني بنسب تأكد بين 60% و75%.
يفشل السيناريو الأول عند وصول السعر إلى مستوى شرط السيناريو البديل، ومباشرة يتم تفعيل السيناريو البديل وإلغاء التوقع من السيناريو الأول.
هذه التقارير لا تعتبر بديل لقرار المتداول، بل هي أداة مساعدة للمتابع في اتخاذ قراراته الخاصة، كمرجع مبني على أصل التحليل الفني الكلاسيكي.
الذهب GOLD
الاتجاه: عرضي داخل قناة
الفاصل الزمني: 30 دقيقة
السعر الحالي: 4,500.25
السيناريو الأول: شراء عند اختراق 4,514.69
الأهداف: 4,534.04 ثم 4,549.16
السيناريو البديل: بيع بكسر 4,495.71
الأهداف: 4,481.33 ثم 4,464.73
ملاحظة: الذهب يتحرك داخل نطاق واضح، والكسر من أي طرف سيحدد اتجاه الحركة القادمة.
النفط الخام CRUDE OIL
الاتجاه: هابط
الفاصل الزمني: 30 دقيقة
السعر الحالي: 57.290
السيناريو الأول: بيع عند كسر 57.004
الأهداف: 56.644 ثم 56.214
السيناريو البديل: شراء عند اختراق 57.502
الأهداف: 57.862 ثم 58.210
ملاحظة: النفط كسر هيكل صاعد سابق، وأي صعود حالي يُعد تصحيحيًا ما دون 57.50.
زوج اليورو دولار EURUSD
الاتجاه: هابط تصحيحي داخل اتجاه أكبر
الفاصل الزمني: 30 دقيقة
السعر الحالي: 1.17607
السيناريو الأول: شراء عند اختراق 1.17754
الأهداف: 1.18016 ثم 1.18222
السيناريو البديل: بيع بكسر 1.17484
الأهداف: 1.17310 ثم 1.17108
ملاحظة: السعر تحت المتوسطات مع ضغط بيعي، والارتدادات تبقى ضعيفة ما لم يعود أعلى 1.1775.
زوج الباوند مقابل الدولار الامريكي GBPUSD
الاتجاه: عرضي مائل للهبوط
الفاصل الزمني: 30 دقيقة
السعر الحالي: 1.34929
السيناريو الأول: شراء عند اختراق 1.35079
الأهداف: 1.35255 ثم 1.35454
السيناريو البديل: بيع بكسر 1.34787
الأهداف: 1.34588 ثم 1.34398
ملاحظة: الزوج فشل في الثبات أعلى 1.350، والتداول ما زال داخل نطاق واضح.
مؤشر ناسداك NAS100
الاتجاه: صاعد مع ضغط تصحيحي
الفاصل الزمني: 30 دقيقة
السعر الحالي: 25,827.00
السيناريو الأول: شراء عند اختراق 25,921.50
الأهداف: 26,041.00 ثم 26,148.50
السيناريو البديل: بيع بكسر 25,772.92
الأهداف: 25,659.75 ثم 25,551.75
ملاحظة: المؤشر يتداول أسفل مقاومة 25,921 مع ضعف الزخم، وكسر 25,772 قد يفتح تصحيح أعمق نحو المتوسطات.
البيانات الاقتصادية
(بتوقيت السعودية GMT +3)
من الولايات المتحدة الأمريكية
مخزون النفط الأمريكي الخام – 18:30
التحليل الأساسي
الدولار والسياسة النقدية
انخفض الدولار الأمريكي إلى ما دون مستوى 98 نقطة يوم الاثنين، متداولاً بشكل جانبي قرب أدنى مستوياته منذ أوائل أكتوبر، في ظل ضعف أحجام التداول الناتج عن موسم العطلات، واستمرار قناعة الأسواق بأن مجلس الاحتياطي الفيدرالي يتجه نحو مزيد من التيسير النقدي خلال العام المقبل.
ولا يزال المستثمرون يسعّرون خفضين إضافيين لأسعار الفائدة في عام 2026، رغم الانقسام الواضح داخل الاحتياطي الفيدرالي، حيث تشير توقعات الأغلبية إلى خفض واحد فقط، ما يعكس حالة عدم اليقين بشأن قوة الاقتصاد الأمريكي واستدامة تراجع التضخم.
ويترقب المتداولون عن كثب هوية رئيس الاحتياطي الفيدرالي الجديد، إذ من المتوقع أن يعلن الرئيس دونالد ترامب عن خليفة جيروم باول في أوائل عام 2026، وهي خطوة قد يكون لها تأثير مباشر على توجهات السياسة النقدية وتوقعات أسعار الفائدة.
كما ينتظر المستثمرون محضر اجتماع اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة المقرر صدوره يوم الثلاثاء، بحثًا عن إشارات أوضح حول نبرة صناع السياسة ومستقبل مسار الفائدة.
ويُتوقع أن ينهي الدولار عام 2025 بخسارة تتجاوز 9%، مسجلاً أسوأ أداء سنوي له منذ عام 2017، في ظل سياسات تجارية عدوانية، وتصاعد التوترات الجيوسياسية، ومخاوف تتعلق باستقلالية الاحتياطي الفيدرالي.
الذهب والمعادن النفيسة
تراجع سعر الذهب إلى ما دون مستوى 4500 دولار للأونصة يوم الاثنين، متخليًا بشكل طفيف عن قممه التاريخية، في حركة تُفسَّر على أنها جني أرباح طبيعي بعد موجة صعود قوية.
وعلى الرغم من هذا التراجع المحدود، يبقى الاتجاه العام للذهب صاعدًا بقوة، حيث ارتفع المعدن النفيس بأكثر من 70% منذ بداية العام، متجهاً نحو تسجيل أقوى مكاسبه السنوية منذ عام 1979.
ويستند هذا الأداء القوي إلى عدة عوامل رئيسية، أبرزها:
عمليات شراء مكثفة من قبل البنوك المركزية
تدفقات مستمرة إلى صناديق الاستثمار المتداولة المدعومة بالذهب
استمرار المخاطر الجيوسياسية العالمية
التحول التدريجي للاحتياطي الفيدرالي نحو سياسة نقدية أكثر مرونة
النفط
ارتفعت أسعار النفط بدعم من توقعات تحسن الطلب الصيني، حيث أعلنت الحكومة الصينية عن خطط لتوسيع الإنفاق المالي في عام 2026، في إشارة واضحة إلى استمرار دعم النمو الاقتصادي، ما قد ينعكس إيجاباً على استهلاك الطاقة.
خام برنت يتداول قرب 60 دولارًا للبرميل
خام غرب تكساس يتداول قرب 57 دولارًا للبرميل
كما تراقب الأسواق عن كثب الجهود الأمريكية المكثفة للتوسط في إنهاء الحرب بين روسيا وأوكرانيا، حيث قد يؤدي أي تقدم ملموس في المفاوضات إلى تخفيف القيود المفروضة على صادرات النفط الروسية، ما يغيّر من معادلة العرض العالمية.
ورغم هذا الارتفاع الأخير، لا يزال النفط متجهًا نحو خسارة سنوية تتجاوز 20%، وهي الأكبر منذ عام 2020، وسط توقعات بفائض عالمي في المعروض خلال العام المقبل، مدفوع بزيادة الإنتاج داخل تحالف أوبك+ ومن خارجه.
البيتكوين
وجد سعر البيتكوين دعماً واضحاً أعلى مستوى 88,000 دولار، وبدأ موجة انتعاش تدريجية، في محاولة لاستعادة الزخم الصعودي المفقود.
ويحاول البيتكوين حالياً:
تثبيت التداول أعلى مناطق الدعم الحالية
اختبار مستوى المقاومة النفسي عند 90,000 دولار
ورغم هذا التعافي، لا تزال الصورة العامة حذرة، حيث يتطلب تأكيد الاتجاه الصاعد اختراقاً واضحاً وثباتاً أعلى 90 ألف دولار، بينما قد يؤدي أي فشل جديد إلى عودة الضغوط البيعية.
إخلاء المسؤولية عن المخاطر
Any information/articles/materials/content provided by WRPRO or displayed on its website is intended to be used solely for educational purposes only and does not constitute investment advice or a consultation on how the client should trade.
Although WRPRO has taken care to ensure that the content of such information is accurate, - it cannot be held responsible for any omission/error/miscalculation and cannot guarantee the accuracy of any material or any information contained herein.
Therefore, any reliance you place on such material is strictly at your own risk. Please note that the responsibility for using or relying on such material rests with the client and WRPRO accepts no liability for any loss or damage, including without limitation, any loss of profit which may arise directly or indirectly from the use of or reliance on such information.
تحذير من المخاطر: الفروقات على مخاطر كبيرة على رأس المال المستثمر. يرجى قراءة والتأكد من فهمك الكامل لسياسة الكشف عن المخاطر.
You should make sure that, depending on your country of residence, you are allowed to trade with WRPRO products. Please ensure that you are familiar with the company’s risk disclosure.
